Libro · 2014 · Stephen Blyth

An Introduction to Quantitative Finance

I mondi di Wall Street e della City hanno sempre esercitato un certo fascino, ma negli ultimi anni hanno lasciato un segno indelebile nella coscienza pubblica e c'è stata la necessità di diventare più informati finanziariamente. La natura quantitativa delle complesse transazioni finanziarie le rende un argomento affascinante per matematici di ogni tipo, sia per interesse generale che per i notevoli premi monetari offerti. Introduzione alla Finanza Quantitativa riguarda i derivati finanziari - un derivato è un contratto tra due entità il cui valore deriva dal prezzo di un'attività finanziaria sottostante - e gli strumenti probabilistici sviluppati per analizzarli. La teoria nel testo è motivata dal desiderio di fornire una base adeguatamente rigorosa ma accessibile per affrontare i problemi che l'autore ha incontrato durante il trading di derivati a Wall Street. Il libro combina un'insolita miscela di esperienza reale nel trading di derivati e un rigoroso background accademico. La probabilità fornisce gli strumenti chiave per analizzare e valutare i derivati. Il prezzo di un derivato è strettamente legato al valore atteso del suo pagamento, e i prezzi dei derivati opportunamente scalati sono martingale, oggetti di fondamentale importanza nella teoria della probabilità. Il prerequisito per padroneggiare il materiale è un corso introduttivo di laurea in probabilità. Il libro è altrimenti autonomo e in particolare non richiede preparazione o esposizione aggiuntiva alla finanza. È adatto per un corso di un semestre, esponendo rapidamente i lettori a teorie potenti e problemi sostanziali. Il libro potrebbe anche interessare gli studenti che hanno apprezzato la probabilità e desiderano vedere come può essere applicata. Vengono forniti dei segnali nel testo per argomenti più avanzati e per diversi approcci per coloro che desiderano approfondire l'argomento.